Bynets.ru

Журнал финансиста
1 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Как найти собственный капитал формула

Что такое собственный капитал в балансе

Собственный капитал в балансе представляет собой совокупность средств, находящихся в распоряжении фирмы. Это один из ключевых показателей, дающий представление об итогах деятельности компании.

Что собой представляет собственный капитал

Собственный капитал может определяться двумя способами:

  1. Определяются чистые активы фирмы. В частности, нужно принять во внимание только активы без учета обязательств (задолженности и прочее).
  2. Комплекс значений, которые формируют собственный капитал.

Рассмотрим особенности этих методов.

Первый метод

В рамках первого метода собственный капитал – это совокупность чистых активов и нераспределенной прибыли. Допустимость использования этого метода подтверждается наличием ряда соответствующих нормативных актов. К примеру, в пункте 3 статьи 35 ФЗ №208 «Об АО» от 26 декабря 1995 года указано, что вместо определения чистых активов выполняется расчет своего капитала. В пункте 29 приказа №208 Минсельхоза от 20 января 2005 года указано, что понятие чистых активов соответствует понятию собственного капитала.

Второй метод (по указанию Минфина)

Второй метод предполагает, что собственный капитал включает в себя эти значения:

  • Уставной капитал. Образуется при регистрации компании. Формируется за счет вкладов учредителей.
  • Добавочный капитал. Появляется тогда, когда учредители субъекта вкладывают в компанию средства свыше своей доли в УК. Он может формироваться также за счет дохода от эмиссии, переоценки внеоборотных средств, нераспределенной прибыли.
  • Резервный фонд. Представляет собой отложенные компанией средства, предназначающиеся для покрытия убытка в случае ЧП.
  • Нераспределенная прибыль. Представляет собой остаток средств, образовавшийся после оплаты всех налоговых платежей и покрытия прочих обязательств. Сюда входят также остатки специальных фондов, если они есть в фирме.

Также собственный капитал включает в себя акции фирмы, выкупленные у аукционера. Необходимые для расчетов параметры содержатся в строках 1310-1370 баланса.

К СВЕДЕНИЮ! Какой метод лучше использовать? Все зависит от конкретных обстоятельств, деловой практики в определенной среде. К примеру, нужный метод может быть рекомендован инвесторами, банками и прочими заинтересованными лицами.

Варианты расчетов

Рассмотрим формулы для расчета по различным методикам.

Традиционный метод

Традиционный метод отличается повышенной простотой, а потому он пользуется популярностью при расчетах. Напомним, что в рамках этого метода собственный капитал тождественен размеру чистых активов. Для его определения достаточно посмотреть значение строки 1300.

То есть формула будет следующей: Собственный капитал = Строка 1300.

Очевидно, что узнать значение собственного капитала бухгалтер может в течение одной минуты.

Расчеты по Минфину

Расчет можно провести на основании приказа Минфина №84н от 28 августа 2014 года. В этом приказе указано, что в собственный капитал включаются все активы за исключением обязательств. При расчетах используются эти показатели:

  • Строка 1400 (долги со сроком погашения от 12-ти месяцев).
  • Стр.1500 (краткосрочные долги).
  • Стр.1600 (активы).

Расчеты проводятся в соответствии с этим порядком:

  1. Значения из строк 1400 и 1500 складываются.
  2. Из получившегося значения вычитаются показатели кредита счета 98 (безвозмездное получение собственности и прочее).
  3. Из показателя по строке 1600 вычитается остаток по ДТ счета 75.
  4. Из получившегося в пункте 3 значения вычитается результат вычислений из второго пункта.

Этот алгоритм расчетов является более сложным, однако он дает более точные результаты.

Оптимальный размер собственного капитала

Просто рассчитать размер собственного капитала недостаточно. Нужно также правильно расшифровать результаты расчетов. На что обратить внимание? Во-первых, нужно удостовериться, что значение чистых активов является положительным. Если показатель отрицательный, это свидетельствует о большой кредитной нагрузке. То есть у фирмы мало активов и много обязательств, которые не перекрываются этими активами.

В процессе анализа рекомендуется определить средний годовой размер собственного капитала. Для этого используется следующая формула:

Средний собственный капитал = (СК на начало года + СК на завершение года) / 2.

Все нужные сведения можно взять из баланса.

Хороший признак – превышение размера собственного капитала над размером уставного капитала. Он свидетельствует об инвестиционной привлекательности фирмы. Именно собственный капитал в достаточном размере – это свидетельство успеха бизнес-модели. Если размер чистых активов меньше размера уставного капитала, то ООО будет ликвидировано на основании пункта 4 статьи 90 ГК РФ.

Рентабельность собственного капитала

Рентабельность собственного капитала отображает эффективность бизнеса, степень отдачи от работы денег, находящихся в обороте. Если упростить, рентабельность дает представление о том, сколько прибыли приносит каждый рубль из капитала фирмы. Этот показатель отображает успешность удержания доходности капитала на нормальном уровне. Чем лучше этот показатель, тем более привлекательной будет фирма для инвесторов.

Коэффициент рентабельности собственного капитала можно определить по этой формуле:

ЧП / СК * 100.

В формуле используются эти значения:

  • ЧП – чистая прибыль.
  • СК – собственный капитал.

Для уточнения результата расчетов рекомендуется использовать среднее годовое значение собственного капитала.

Рентабельность можно также определить на основании отчетной документации. В частности, потребуются значения из строк баланса и отчета о финансовых итогах. Формула для расчетов будет такой:

Строка 2400 / строка 1300 * 100.

Какая рентабельность будет оптимальной? Обычно нормальной считается коэффициент в 10-12%. Однако актуален он для развитых стран. Если же в государстве высокая инфляция, то нормальным будет значение в 20%. Негативным признаком является отрицательный показатель.

Оборачиваемость собственного капитала

Оборачиваемость собственного капитала отображает интенсивность пользования своими средствами, деловую активность. Это индикатор продуктивности управления ресурсами фирмы. Он свидетельствует о числе оборотов, которое нужно для оплаты выставленных счетов. Оборачиваемость свидетельствует об этих сторонах деятельности компании:

  • Степень эффективности системы продажи товара.
  • Зависимость субъекта от заемных средств.
  • Активность финансов.

Оборачиваемость определяется по этой формуле:

Читать еще:  Вложенный капитал в балансе

Строка 2110 / 0,5 * (строка 1300 на начало периода + строка 1300 на завершение периода).

Показатель рекомендуется анализировать в динамике. Если он увеличивается, это свидетельствует о повышении эффективности реализации товара.

Маневренность

Коэффициент маневренности собственного капитала – это одно из главных значений, дающих представление об эффективности предпринимательской деятельности. Он отображает степень ликвидности. Найти коэффициент можно по этой формуле:

(Строка 1200 – строка 1500) / строка 1300.

Все значения берутся из бухгалтерского баланса.

Расшифровка результатов расчетов:

  • Коэффициент от 0,7 – отличная маневренность и ликвидность.
  • От 0,5 – средний показатель маневренности.
  • До 0,5 – низкий показатель ликвидности.

К СВЕДЕНИЮ! Знание всех коэффициентов, касающихся собственного капитала, позволяет получить представление об эффективности деятельности фирмы, ее устойчивости.

Собственный капитал в балансе

капитал

Похожие публикации

В бухгалтерском балансе организации представлено множество важных финансовых показателей, характеризующих бизнес компании, в том числе, это стоимость собственного капитала. На текущий момент существуют различные способы расчета такого показателя, как собственный капитал – это мы и рассмотрим ниже.

Один из основных способов расчета собственного капитала базируется на данных бухгалтерского баланса и указывается в строке 1300 «Итого по разделу 3». Он складывается из уставного, добавочного капитала (также возникшего при переоценке ОС), резервного фонда, а также нераспределенной прибыли.

В российском законодательстве нередко под понятием собственный капитал понимаются чистые активы, которые образуются из данных бухгалтерского баланса путем вычитания из активов компании (строка 1600) всех обязательств (строки 1400 и 1500), задолженности участников и прибавлением доходов будущих периодов. Данный способ помогает оценить участникам и инвесторам стоимость бизнеса.

Существует также метод определения собственного капитала для целей налогообложения, когда речь идет о расчете налога на прибыль и имеется контролируемая задолженность, то есть задолженность по займу или кредиту, когда лицо, выдавшее заем или обеспечение, является иностранной фирмой, владеющей более 20% уставного капитала заемщика (напрямую или косвенно).

Надо не забывать, что задолженность должна превышать больше чем в три раза величину собственного капитала. По таким заимствованиям проценты учитываются в расходах не в полном объеме, а в определенных рамках (правило «тонкой капитализации»). Когда мы рассчитываем собственный капитал для данного случая, то собственные средства в балансе – это строка 1300 «Итого по разд. Ш» плюс задолженность заемщика по налогам.

Отмечу, что когда речь идет о задолженности по налогам, то сюда не относится задолженность по взносам в фонды (Пенсионный фонд, Фонд социального страхования, Фонд обязательного медицинского страхования).

Собственный капитал. Формула по балансу

Состоит собственный капитал из статей пассива баланса – уставный капитал, складочный капитал и вклады товарищей (строка 1310), добавочный капитал (строка 1350), резервный фонд (строка 1360), нераспределенная прибыль (строка 1730) и прочее.

Формула собственного капитала по балансу достаточно простая. Собственный капитал в балансе – это строка 1300 «Итого» по разделу Ш «Капитал и резервы». К примеру, найдем собственные средства в балансе ООО «Союз». Данные на 31 декабря:

— уставный капитал — 10 тыс. руб.;

— переоценка внеоборотных активов — 50 тыс. руб.;

— нераспределенная прибыль — 1000 тыс. руб.

Собственный капитал равен 1 060 тыс. руб. (10 тыс. руб. + 50 тыс. руб. + 1000 тыс. руб.).

Величина уставного (складочного) капитала отражается в балансе в соответствии с зарегистрированным уставом компании, он представляет собой вклады учредителей (участников, акционеров) общества. Для ООО минимальный размер УК составляет 10 000 рублей, для АО публичных 100 000 р., а непубличных АО те же 10 000 р. Может быть внесен как денежными средствами, так и неденежными (ценные бумаги, имущественные права и т.п.), при этом должна быть независимая оценка такого вклада. У госкомпаний вместо уставного капитала имеется уставный фонд. Найти размер УК можно в строке 1310 баланса.

Когда компания дооценивает внеоборотные активы, при продаже акций, долей получает сумму сверх номинальной стоимости, получает безвозмездную помощь как вклад в имущество общества, то это учитывается как добавочный капитал.

Из прибыли компании создается резервный фонд для возмещения возможных убытков, в том числе, в случае непогашенной дебиторской задолженности. Величина резерва определяется отдельно по каждому сомнительному долгу. Акционерные общества обязаны его создавать, для ООО такая обязанность предусматривается в уставе. В балансе резервный капитал отражается по строке 1360 «Резервный капитал».

Когда прибыль остается в распоряжении общества, не пошла на налоги и не распределилась между участниками (акционерами), она отражается на счете 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)». Нераспределенная прибыль вправе тратиться только по решению собственников, они могут направить ее на дивиденды или на увеличение уставного капитала. Также можно направить прибыль на покрытие прошлогодних убытков.

Собственный капитал: определение, формула, компоненты >

Строка навигации

Собственный капитал (по англ . Shareholder’s equity или Stockholder’s equity) – это сумма капитала, предоставленного бизнесу его акционерами плюс прибыль, полученная от бизнес деятельности компании, за вычетом любых выплаченных дивидендов. На балансе капитал рассчитывается следующим образом:

Активы – Обязательства = Собственный капитал

Альтернативный расчет акционерного капитала:

Уставный капитал + Нераспределенная прибыль – Казначейские акции

Оба расчета приводят к тому же размеру собственного капитала. Эта сумма отображается в балансе, а также в отчете о собственном капитале.

Концепция собственного капитала важна для оценки объема средств, удерживаемых в бизнесе. Негативный баланс собственного капитала, особенно в сочетании с крупной долговой нагрузкой, является сильным индикатором предстоящего банкротства.

Компоненты

Собственный капитал включает следующие компоненты :

— Обыкновенные акции. Это номинальная стоимость обыкновенных акций, которая обычно составляет $ 1 за акцию.

Читать еще:  Уставный капитал оплачен полностью

— Добавочный капитал. Это дополнительная сумма, которую акционеры заплатили за свои акции сверх номинальной стоимости. Обычно размер добавочного капитала существенно превышает размер обыкновенных акций.

— Казначейские акции (по англ. Treasury stock)– сумма, уплаченная для выкупа акций у инвесторов. Сальдо счета является отрицательным .

— Нераспределенная прибыль (по англ. Retained earnings). Это совокупный объем прибыли и убытков за вычетом дивидендных выплат акционерам. Нераспределенная прибыль – это прибыль бизнеса, которая не была распределена в виде дивидендов акционерам, а вместо этого была направлена на инвестиции обратно в бизнес. Нераспределенная прибыль может быть использована, помимо прочего, для финансирования оборотного капитала, покупки основных средств или обслуживания долга.

Для расчета нераспределенной прибыли начальный баланс нераспределенной прибыли добавляется к чистой прибыли или убыткам, а затем вычитаются дивидендные выплаты. Результат публикуется в балансе и отдельном отчете о нераспределенной прибыли .

Формула нераспределенной прибыли выглядит следующим образом:

Нераспределенная прибыль на начало периода + Чистый доход / убыток – Дивиденды

Собственный капитал может упоминаться как балансовая стоимость бизнеса (или книжная стоимость , по англ . book value ), поскольку он теоретически представляет собой остаточную стоимость предприятия, если все обязательства исполнены за счет активов. Однако, рыночная стоимость и балансовая стоимость активов и обязательств не всегда совпадают .

Пример

По состоянию на 31 декабря 2017 года банк JP Morgan Chase имел общие активы в размере $2,533,600 млн . и общие обязательства в размере $2,277,907 млн .

Собственный капитал JP Morgan Chase :

$2,533,600 (активы) – $2,277,907 (обязательства) = $255,693

Полученное значение также можно найти в отчете об изменениях собственного капитала , где представлена разбивка по компонентам , включая

  • привилегированные акции ($26,068 млн . )
  • обыкновенные акции ($4,105 млн . )
  • добавочный капитал ($90,579 млн .)
  • нераспределенную прибыль ($177,676 млн . )
  • накопленный прочий доход (-$140 млн . )
  • Казначейские акции (- $42,595 млн .)

$26,068 + $4,105 + $90,579 + $177,676 – $140 – $42,595 = $255,693

Стоимость капитала в размере $255,693 млн . представляет собой сумму, оставшуюся у акционеров, если теоретически JP Morgan Chase погасит все свои обязательства.

Выводы

Собственный капитал используется в фундаментальном анализе для определения значений коэффициентов, таких как отношение долга к собственному капиталу (D ebt to equity ) и рентабельность собственного капитала (ROE) .

Как рассчитать совокупный капитал предприятия по балансу?

Привет на связи Василий Жданов в статье рассмотрим пример расчета совокупного капитала предприятия. Как показывает практика, такие понятие, как «свой либо собственный капитал», «свои либо собственные средства», а также «чистые активы» употребляются как синонимы. На самом деле они действительно взаимозаменяемые, поскольку их определения во многом соответствуют. Слова «собственный» и «свой», по сути, идентичны. А термин «капитал» экономисты вполне обоснованно используют при характеристике активов. Хотя точное определение его звучит так капитал – совокупность заемного и собственного капитала.

Примером заемного капитала могут быть фактически любые кратковременные и долговременные обязательства организации перед физлицами и иными юрлицами. Чаще всего в этом качестве выступают кредиты и займы. Между тем капитал предприятия (свой, собственный) рассматривают с разных позиций.

В общем случае принято говорить, что свой капитал – это часть бух. баланса, которая отображает остаточное требование учредителей к образованному ими юрлицу. На протяжении каждого отчетного периода он может меняться: уменьшаться либо увеличиваться. Его величина зависит от двух основных факторов:

  1. Дополнительных инвестиций (например, безмездное получение ценностей).
  2. Итогов собственной деятельности (к примеру, ЧД за конкретный отчетный период).

По факту применяется следующая норма. Меняется (снижается либо увеличивается) величина чистых активов на протяжении конкретного периода, соответственно, видоизменяется и свой капитал предприятия. Одно изменение вытекает из другого.

Краткая характеристика и состав капитала предприятия

Капитал организации может быть денежным (т. е. в денежном выражении, в деньгах) либо реальным, подразумевающим свое выражение в средствах производства. Этот подход признается наиболее оптимальным в отношении капитала.

Как принято, денежный капитал (ДК), проще говоря, деньги используются организацией для целей закупки средств производства. При этом денежные средства, которые идут на обеспечение хоз. деятельности, могут быть как собственными, так и заемными. Характеризуя собственный капитал с этой стороны, следует отметить, что:

  • под ним подразумевают денежную оценку имущества, собственником которого является предприятие;
  • к учету его принимают как разницу между балансовой стоимостью данного имущества и обязательствами, имеющимися у предприятия на этот момент;

Важно! К стоимости имущества причисляют помимо прочего и невостребованные с должников суммы.

  • в его составе учитывают разные источники, как-то: прибыли от результатов своей деятельности, уставной, складочный капитал, а также взносы с пожертвованиями.

Таким образом, состав своего капитала включает суммы: уставного, резервного, добавочного капитала (УК, РК и, соответственно ДК), а также нераспределенную прибыль (НП) и целевое финансирование.

Собственный капитал (сокращенно далее также – СК) дает право на участие в управлении организацией. Источники его формирования могут быть внешними и внутренними, а ключевым направлением его финансирования являются долговременные активы. Между тем конкретные сроки с условиями оплаты, возврата по нему не определены.

Основные составляющие своего капитала (УК, РК, ДК и НП) в бух. балансе

Собственный капитал, точнее, все его составляющие (УК, РК, ДК и НП), в полной мере представлены в бух. балансе № 1. Актуальная балансовая форма, соответствующая ОКУД 0710001, введена Приказом Минфина РФ № 66н от 02.07.2010. Последние изменения редакции данного распоряжения датируются 19.04.2019. Названым составляющим частям СК соответствуют балансовые строки 1310-1370. Непосредственно сумма СК прописывается по стр. 1300.

Читать еще:  Капитальный ремонт в счет арендной платы

Следует заметить, что данная балансовая трактовка понятия СК является традиционной и наиболее распространенной. Причем такой подход применяется не только в отечественной практике, но и зарубежной. В связи с этим целесообразным является отдельное рассмотрение каждой составляющей (УК, РК, ДК и НП) собственного капитала.

Уставной капитал (УК) по бух. балансу состоит из, дословно, «складочного капитала, уставного фонда и вкладов товарищей». Иными словами, это совокупность всех средств, привнесенных учредителями предприятия, организации в имущество непосредственно при ее образовании. Размеры данных вкладов, долей (прочее) определяются, как установлено, учредительной документацией. Его соответствующая величина подлежит фиксации при госрегистрации.

Резервный капитал (РК) – это определенная часть своего капитала. Она выделяется обычно из прибыли для целей загашения потенциальных, предполагаемых убытков. Размер РК и особенности, порядок формирования устанавливает законодательство РФ и собственно устав организации.

Добавочный капитал (ДК) – это цена имущества, которое привнесено учредителями организации после госрегистрации размера УК. Это уже сверхсуммы, образованные от прочих денежных поступлений в СК. Такая сумма, к примеру, может возникнуть как результат имущественной переоценки, которая выявила изменения цены имущества.

Еще одна немаловажная составляющая капитала предприятия – его нераспределенная прибыль (НП). Его причисляют к абсолютным показателям эффективной деятельности предприятий, отображающим нераспределенную прибыль, полученную за конкретный период работы. Эта часть ВП после вычета налогов и перенесения средств на иные цели.

В составе СК выделяют также инвестиционный и накопленный капитал. К первому относят вложения самих учредителей, а ко второму, накопленному, – ту часть капитала, которая сформирована, привнесена сверх первого. Схематично состав СК можно отобразить следующим путем.

Перечисленные выше термины и их определения важно знать и различать, т. к. они участвуют в формировании, калькуляции СК.

Калькуляция значения СК по обновленной форме бух. баланса

Существует несколько способов определения суммы СК. Наиболее простым и понятным является расчет по бух. балансу. Он основывается на суммировании значений тех показателей, которые собственно формируют сумму СК (о них было рассказано выше) за вычетом стр. 1320 (акции, выкупленные у акционеров).

Речь идет о четырех значениях: УК, РК, ДК и НП, которым соответствуют балансовые строки 1310, 1340, 1350, 1360, 1370. Балансовая формула расчета в этом случае будет следующей:

Чтобы получить сумму СК за год, следует сложить значение СК на начало и на конец требуемого периода (года). Калькуляция производится по формуле:

Сокращения в формуле 2: СК – свой капитал за весь год, СК н.г. – свой капитал на начало соответствующего года, СК к.г. – свой капитал на конец этого же года.

Помимо приведенных вариантов расчета существует также еще один способ, применяемый с учетом предписаний Минфина РФ, представленных в Приказе № 84н 28.08.2014 (с изм. от 21.02.2018). Настоящий нормативный документ устанавливает порядок определения стоимости ЧА (чистых активов), который должны соблюдать ООО, АО, ГУП, МУП, производственные и жилищные накопительные кооперативы, а также хоз. партнерства.

Из установленного Минфином порядка на практике применяются положения, которые определяют состав активов и обязательств, учитываемых при калькуляции. Итак, согласно действующему порядку, рассчитывая значение СК, учитывают:

  • все активы (кроме тех, которые отображают долги учредителей либо акционеров по уставным взносам);
  • все обязательства (кроме доходов последующих периодов, в особенности, связанных с гос. помощью и безмездным получением имущественных объектов).

Руководствуясь этими нормами, при калькуляции берут данные из стр. 1600 (активы), 1400 (долговременные обязательства) и 1500 (кратковременные обязательства). Подсчет значения производят по формуле:

Сокращения в формуле 3: ДУ – сумма долга учредителей хоз. общества, ДБП – сумма доходов последующих, будущих периодов.

При калькуляции СК следует также принять во внимание базовую формулу, которая достаточно проста и выглядит следующим образом:

Валюта баланса – это итоговая сумма по всем составляющим счетам бух. баланса. Причем суммарная сумма активов = суммарной сумме пассивов.

Какое значение СК признается оптимальным для предприятий

Результат калькуляции может быть положительным либо отрицательным (сумма с минусом). В общем случае принято считать, что значение СК должно быть как минимум положительным. Наличие минусовой, отрицательной суммы свидетельствует о том, что у организации имеются серьезные проблемы, связанные с ощутимой кредитной нагрузкой и дефицитом высоколиквидных активов.

Оценить фин. состояние организации можно путем сопоставления сумм СК и УК. Общепризнано, что оптимальное значение СК либо ЧА должно приравниваться по размеру к сумме УК либо быть больше его величины. Обоснование данного норматива вполне очевидно. Ведь любая предпринимательская деятельность должна, во-первых, окупаться, а, во-вторых, поддерживать постоянную инвестиционную привлекательность. Организация всегда должна ощущать приток нового капитала.

Отсюда следует, что если указанная норма по соотношению СК и УК не соблюдается, т. е. УК превышает значение СК, то у организации может быть два выхода из создавшегося проблемного положения. Первый: начать ликвидацию. Второй: предпринимать надлежащие меры по достижению норматива (т. е. по достижению требуемого соотношения УК и СК).

Подытоживая, следует еще раз обратить внимание, что значение СК должно быть положительным, а в оптимальном варианте еще и превышать значение УК.

Пример 1. Калькуляция СК промпредприятия ООО «Ростпрод» по методу Минфина РФ (по балансовой формуле)

Необходимо скалькулировать сумму СК на основе данных по стр. 1400, 1500, 1600. Известно, что в распоряжение ООО Ростпром» поступило имущество, переданное на безмездной основе. Оно оценивается на сумму, равную 6 000 тыс. рос. руб. Калькуляция производится по выше указанной формуле 3 (Стр.1600-ДУ)-((Стр.1400+Стр.1500)-ДБП).

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector